dato INDEC
23/04/2026 - Edición Nº1171
Economía
llegar a fin de mes
El mapa de la deuda informal: cómo se endeudan hoy los argentinos
23/04/2026 | : Más de la mitad de los hogares tiene deudas fuera del sistema financiero, con atrasos en impuestos, servicios y hasta préstamos entre conocidos.
Cada vez más hogares tienen dificultades para sostener pagos básicos.
La deuda de las familias argentinas no para de crecer, pero el dato más preocupante no está solo en los bancos.
Detrás del aumento del crédito formal, se expande un fenómeno menos visible: el endeudamiento informal, que ya alcanza a millones de hogares y empieza a mostrar señales de estrés.
Según un informe de Focus Market, los hogares acumulan más de $39 billones en deuda, de los cuales $32,1 billones corresponden al sistema bancario y $6,9 billones a deuda no bancaria.
Un cambio clave: del informal al banco
En los últimos años se produjo una transformación profunda en cómo se financian las familias.
En 2023, el 82,6% de los hogares tenía algún tipo de deuda informal, contra apenas el 41,3% con crédito bancario. Hoy esa brecha prácticamente desapareció:
- 55,1% de los hogares tiene deuda bancaria
- 59% mantiene deuda no bancaria
Es decir, el crédito formal avanzó fuerte y quedó casi al mismo nivel que el endeudamiento informal.
Más crédito pero también más riesgo
El crecimiento del financiamiento vino acompañado de otro dato que enciende alarmas: la mora se disparó.
Según el Banco Central, la deuda en situación irregular pasó de 2,7% en enero de 2025 a 10,6% en enero de 2026, casi cuadruplicándose en un año.
El deterioro es generalizado:
- Préstamos personales: 13,2% en mora
- Tarjetas de crédito: 11%
- Otros préstamos: 31,9% (casi uno de cada tres)
En cambio, los créditos hipotecarios se mantienen estables, en torno al 1%.
El dato clave: la deuda invisible
La deuda no bancaria muestra la cara más sensible del problema. Hoy alcanza a más de 6 millones de hogares y no siempre aparece en las estadísticas tradicionales.
Incluye situaciones muy concretas del día a día:
- Préstamos fuera del sistema financiero (46,6%)
- Impuestos impagos (20,8%)
- Deudas con familiares o amigos (15,9%)
Este último punto es clave: en 2025 representaba el 35,4% del total y hoy cayó fuerte, lo que sugiere que ese “colchón” de ayuda cercana se está agotando.
Cuando la deuda es para sobrevivir
El informe también detecta un cambio preocupante: crecen las deudas vinculadas a gastos básicos.
- Expensas impagas: suben al 4,9%
- Cuotas educativas: 3,1%
- Servicios: 5,4%
No se trata de consumo, sino de hogares que empiezan a tener dificultades para sostener gastos cotidianos.
Lo que deja el mapa de la deuda
El cuadro es claro: más acceso al crédito no implica necesariamente mayor alivio.
Mientras el financiamiento crece y ya representa el 13,6% del PBI, también lo hace la dificultad para pagar. Y en paralelo, la deuda informal sigue funcionando como válvula de escape, aunque con señales de agotamiento.
En ese cruce, aparece una advertencia: cada vez más familias combinan deuda bancaria con deudas cotidianas para llegar a fin de mes.
